我国玉米淀粉工业在困难和机遇中前行

 说起玉米深加工行业，市场普遍感觉到近1-2年行业的运行比较“低调”。行业开工率低、产品销售困难、企业生产亏损等等，勾画出了市场对于深加工行业的整体印象。

    在玉米深加工产业中，下游产品复杂多样，其中玉米淀粉工业是最有代表性的。据中国玉米网数据显示，国内玉米淀粉及下游产品消费的玉米量约占整个玉米深加工行业玉米用量的54%。那么近几年国内淀粉工业的发展又是怎样的呢？

    下游需求趋弱影响淀粉工业发展   

    从淀粉工业协会公布的数据显示，近8年来，国内玉米淀粉的产量年均增速为11%，2012年玉米淀粉产量为2122万吨，同比增长1.92%，增速出现明显放缓。那么增速放缓的根源出在哪里？ 

    从淀粉的产业结构来看，目前国内淀粉有一半以上用于生产淀粉糖，其余的淀粉用于生产啤酒和造纸各占8%，食品加工、变性淀粉、医药生产各占7%，剩余的淀粉用于出口和多元醇等行业使用。从这些下游行业可以延伸出的终端产品就更加多样化，总结起来，以饮料、乳制品、食品、糖果、啤酒、造纸和纺织等行业占比最大。因此这些行业近几年的发展情况，可以从一个侧面反映出淀粉工业的发展轨迹。

表：2008年-2012年部分淀粉终端行业产量变化情况

    通过上表可以看出，2012年淀粉终端产品涉及的行业均出现了增速放缓的情况，其中冷饮、啤酒、糖果、罐头和造纸行业最为明显。这与2012年国内经济增速放缓的大背景有着较强的联系，居民消费能力下降，工业与食品制作业在此背景下均出现了明显的增速放缓。终端产品消费的趋弱直接影响了上游淀粉工业的发展。但是毕竟终端行业仍处于发展的阶段，因此也给了淀粉工业发展的空间。

    食糖价格大幅波动，淀粉糖行业遇发展良机

    从饮料、乳制品行业反推淀粉糖的用量，可能会使部分行业人士有所疑惑，因为毕竟饮料、乳制品等行业中使用的甜味剂包括食糖和淀粉糖两大类。

    回顾近3年的食糖市场，可以发现食糖市场从2009年-2011年经历了连续三年的减产。三年的平均产量约为1090万吨，远远低于上一个三年1313万吨的平均产量。在减产的同时也伴随着食糖价格的大幅上涨。产区食糖价格由2009年初的2900元/吨，暴涨至2011年的高点7700元/吨，年均价格的涨幅也超过了120%。高价抑制需求，因此食糖价格在这减产的三年中消费量不增反降，根据相关机构的估计，自2008/09榨季至2011/12榨季，食糖消费量由1390万吨下降至1330万吨，年均降幅1.5%。虽然高价也导致进口食糖蜂拥而至，缓解了供应压力，但是以进口贸易商逐利的心态，以及国家白糖收储的支撑，导致进口对于价格平抑的作用从2011年末才开始体现。

     因此通过食糖消费的降低可以看出，近几年饮料及食品行业对于甜味剂需求的增长空间完全由淀粉糖补充。这也给了淀粉糖行业一个发展的绝佳机遇。

    未来淀粉工业的发展—困难与机遇并存

    虽然近几年淀粉糖行业得到了快速的发展，但是仍需看到在进入2012/13榨季之后食糖大幅增产。同时几年间积累下来的大量进口食糖均转变成了市场的高库存和国家的高储备，未来食糖市场将面临巨大的供应压力。这也导致了今后几年里，食糖和淀粉糖在甜味剂市场的中的竞争将更加激烈。再结合目前淀粉行业的下游需求整体增长放缓，以及玉米价格的高位坚挺，预计未来1-2年里淀粉行业的生产利润仍不乐观。

    不过正如人们常说的“好事多磨”，一个行业的发展总要经历一些困难和磨难，尤其在现在这样的经济大环境下，行业不景气是可以理解的。我们应该乐观的看到，目前在淀粉的下游产品中如结晶山梨醇、甘露醇、麦芽糖醇等糖醇产品市场销售情况仍然很好，利润率也很高。这些产品的一个共同特点就是生产的技术水平要求高，相应的产品附加值较高。所以发展生产技术水平将是企业发展的大方向。

    在2012年国家公布的《粮食加工业发展规划(2011—2020年)》中也曾明确的提出“稳步增加淀粉糖、多元醇（糖醇）产品生产，推动替代进口的食品级和医药级氨基酸及其衍生物、高附加值酶制剂、有机酸、功能性淀粉糖等产品开发，提高玉米加工副产物综合利用水平。”可以看出国家对于玉米淀粉行业中拥有较高附加值的产品仍然给予了支持的态度。

    而目前行业的惨淡运行，正给了整个行业调整结构的机会，一些技术水平低、抗风性能力差、市场操作不规范的中小型企业将逐渐被市场淘汰。而大型深加工企业为了生存或主动或被迫的提升自身的技术、管理、产品等各个方面的水平。利剑锋从磨砺出，相信在政策的支撑下，深加工行业在困难和机遇并存的道路上前进，并将迎接新一轮飞速发展的曙光。