美国农业部小麦展望报告——2021年10月份刊中文版

来源:美国农业部

翻译:北京德润林

摘要：9月1日美国小麦库存降至14年来的最低

美国农业部全国农业统计局（NASS）9月30日发布的谷物季度库存报告显示，截至9月1日，美国小麦库存降至2007年以来的最低水平。今年库存尤其紧张，因为小麦减产，正如NASS的小谷物年度总结报告所示。本年度1季度（6月到8月）的用量实际上低于早先预期。值得注意的是，农场库存降至1963年以来的最低水平。统计数据显示，由于定价条件良好，供应有限，因此农户已经销售了今年收获的大部分小麦。2021/22年度小麦农场平均价格预计为每蒲6.70美元，比上年上涨33美分，也是自2013/14年度以来的最高水平。

美国国内展望

·         NASS在9月30日发布的小谷物报告里调低了美国小麦产量预期值。

·         硬红冬小麦产量下调2700万蒲，为7.49亿蒲，因为单产数据下调。

·         软红冬小麦产量下调500万蒲，为3.61亿蒲，因为收获面积和单产数据下调。

·         硬红春小麦产量下调800万蒲，为2.97亿蒲，因为收获面积降幅超过了单产上调的影响。硬红春小麦收获面积与播种面积的比例预计为89%，远远低于正常水平，因为干旱导致今年弃收率异常偏高。

·         白小麦产量下调1300万蒲，为2.01亿蒲，因为单产降幅更多抵消收获面积数据略微上调带来的影响。

·         杜伦麦产量略微上调300万蒲，为3700万蒲，不过仍将是1961年来的最低水平。收获面积和单产均略微增加。

·         NASS的作物周报显示，2022/23年度冬小麦播种工作已经开始，截至10月10日，冬小麦播种工作完成了60%，与五年平均进度相一致，略微落后上年同期的66%。

·         2020/21年度种子用量上调300万蒲，为6400万蒲，其中硬红春小麦占到大部分的增幅，而其他小麦用量略微上调。库存和消费数据不变，而饲料和其它用量下调。

·         2021/22年度饲料和其它用量数据下调2500万蒲，为1.35亿蒲，因为本年度1季度（6月到次年8月）用量低于预期。饲料和其它用量数据下调的原因在于，小麦产量下降，本年度剩余时间小麦价格相对于玉米没有竞争力，因此将会减少小麦饲料消费。

·         2021/22年度所有小麦出口预测数据不变，仍为8.75亿蒲，不过各种小麦品种的调整相互抵消。硬红冬小麦出口数据上调500万蒲，为3.6亿蒲，因为出口销售步伐强劲，竞争对手国的供应紧张。另一方面，白小麦出口数据下调500万蒲，为1.55亿蒲，因为出口销售步伐疲软，供应处于历史紧张水平。印尼近来愿意采购软红冬小麦，而不是软白小麦，说明白小麦出口有一些价格弹性。

·         基于进口步伐，本月将2021/22年度美国所有小麦进口预期值下调1000万蒲，至1.25亿蒲。硬红春小麦和杜伦麦进口预期各下调500万蒲，分别为6000万蒲和5000万蒲。今年硬红春小麦和杜伦麦产量均受到北部平原干旱的严重影响，导致供应紧张，价格上涨。但是本年度一季度的进口有限，因为主要供应国加拿大的产量也受到干旱的影响。

·         一季度小麦出口量为2.5亿蒲，同比减少9%。美国农业部海外农业局的报告显示，截至9月30日，美国小麦出口销售总量（出口加上已销售未装运数量）约为1140万吨，同比减少21%。全年度的出口量预计为8.75亿蒲，同比减少12%。2021/22年度初小麦出口以及销售有些落后，不过本年度晚些时候有望加快，因为竞争对手供应紧张，更多买家将转向美国小麦。

·         2021/22年度小麦农场平均价格预估上调0.10美元，为每蒲6.70美元，因为9月30日NASS的报告中农场价格高于预期。2021年8月份所有小麦农场价格预计为每蒲7.13美元，高于7月份的6.26美元，也远远高于上年同期的4.54美元。过去一个月小麦价格趋于强劲，预示着未来几个月小麦农场价格将保持强劲态势。

国际展望

2021/22年度全球小麦产量预期值下调

2021/22年度全球小麦产量预计为7.759亿吨，较上月预期值下调440万吨，因为加拿大、伊朗和美国的产量预期大幅下调，仅仅部分被欧盟产量上调所抵消。

加拿大小麦产量进一步下调200万吨，为2100万吨，因为生长季节的天气炎热干旱。收获面积为850万公顷，降至2010年以来的最低水平，因为弃收率提高。小麦单产略微下调到2.47吨/公顷，比三年均值低26%。

哈萨克斯坦小麦收获接近结束，产量预计为1200万吨，因为天气炎热干燥，单产下调0.03吨，为每公顷0.95吨。

欧盟小麦产量上调40万吨，为1.394亿吨，主要因为收获面积略微上调5万公顷。保加利亚产量上调40万吨，为710万吨。罗马尼亚产量上调25万吨，为1050万吨。捷克产量上调34.5万吨，为490万吨。基于法国农业部的最新数据，法国小麦产量下调59.5万吨，为3770万吨。

在主要出口国的以外地区，伊朗小麦产量下调，仅仅部分被日本、墨西哥和巴西的产量增幅所抵消。伊朗小麦产量预计比上年减少10%，因为干旱导致单产下降，国内产量紧张导致进口增加。日本主产区的天气良好，平均单产为每公顷5.16吨，仅略低于历史最高纪录，比上月调高0.65吨/公顷。墨西哥小麦产量和单产上调，因为雨季期间旱情减退。巴西小麦产量预计达到790万吨，因为生长季节期间温度适宜，降水充足；单产预计创下历史次高纪录每公顷2.93吨。

2021/22年度全球小麦消费数据下调

2021/22年度全球小麦消费数据下调150万吨，为7.855亿吨，因为饲料和其他用量，以及食品、种子和工业用量（FSI）下调。FSI用量下调93.9万吨，为6.268亿吨，因为加拿大和印度数据下调。由于国内供应紧张，加拿大小麦的FSI用量下调10万吨，为510万吨。印度小麦FSI用量下调50万吨，因为印度小麦在邻国仍有价格竞争力。苏丹和伊朗的小麦用量各下调10万吨，分别为280万吨和1560万吨。孟加拉小麦用量上调10万吨，为790万吨。2020/21年度全球小麦的FSI用量下调120万吨，为6.171亿吨，其中加拿大的用量下调25.1万吨，为490万吨，伊朗的用量下调20万吨，为1540万吨。

全球小麦饲料和其它用量略微下调，因为供应紧张，以及小麦价格相对玉米的升水上涨。用量下降最显著的国家为哈萨克斯坦，较上月调低了25万吨，为130万吨；美国小麦的饲料和其他用量下调了68万吨，为370万吨，因为国内供应吃紧。俄罗斯小麦的饲料和其他用量为1750万吨，较上月调高50万吨，抵消了俄罗斯粗粮的饲料用量降幅。

就2020/21年度而言，伊朗小麦的饲料和其它用量下调50万吨，为150万吨，因为国内产量下调。2020/21年度澳大利亚小麦的饲料和其它用量下调50万吨，为450万吨，因为出口强劲。

全球小麦贸易数据上调，尽管产量数据调低

全球小麦贸易依然强劲，因为尽管小麦产量令人担忧以及出口价格上涨，小麦继续贸易。7月到8月的市场年度小麦出口数据上调89万吨，为2.018亿吨，因为澳大利亚、欧盟和印度的小麦出口数据上调。供应充足，价格诱人，允许澳大利亚向更多的市场出口小麦，成为全球第三大小麦出口国。印度小麦出口将创下2013/14年度以来的最高，因为国际小麦价格以及需求依然强劲。不过加拿大小麦出口数据下调150万吨，为1550万吨，这将是2004/05年度以来的最低水平，因为小麦减产。

2021/22年度小麦进口上调110万吨，为1.981亿吨，因为伊朗进口预期值上调。2020/21年度伊朗从俄罗斯进口的小麦激增，2021/22年度伊朗仍将进口大量小麦，因为国内小麦减产。伊朗小麦进口预期上调200万吨，部分被阿尔及利亚、欧盟和美国的进口降幅所抵消。阿尔及利亚小麦进口预期值下调15万吨，为700万吨，因为加拿大杜伦麦供应下滑。

全球小麦期末库存预计降至2016/17年度以来的最低

2021/22年度全球小麦期末库存预期值较上月下调600万吨，为2.772亿吨，创下2016/17年度以来的最低库存，因为主要出口国的库存减少320万吨。2021/22年度主要出口国的小麦期末库存预计为500万吨，比2016/17年度减少33%。澳大利亚小麦供应吃紧，期末库存预计为410万吨，较上月调低了80万吨；欧盟小麦库存下调了24.8万吨，为1070万吨，因为出口增加。

阿根廷小麦期末库存数据下调50万吨，为270万吨，因为期初库存下调。俄罗斯小麦期末库存下调50万吨，为950万吨，因为小麦的饲料和其它用量上调。

全球小麦出口国的期末库存通常用于评估全球供应形势。

在主要出口国的以外地区，2021/22年度伊朗小麦期末库存预计为400万吨，比9月份调低了300万吨，创下十年来的最低水平。

就2020/21年度而言，全球小麦期末库存下调420万吨，为2.884亿吨，主要原因是伊朗多年库存数据调整。2020/21年度伊朗小麦期末库存下调近半，为390万吨。阿根廷和澳大利亚小麦期末库存分别下调了50万吨，因为出口强劲。